Danh mục cổ phiếu cần quan tâm hôm nay 6/10

Công ty cổ phần Chứng khoán Phú Hưng (PHS) khuyến nghị nhà đầu tư bán YEG và PVT vì đà tăng bị vi phạm.

Nhà đầu tư theo dõi thị trường chứng khoán tại MBS. Ảnh: Văn Giáp/Bnews/vnanet.vn

Công ty cổ phần Chứng khoán MB (MBS) khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu VRE. Công ty cổ phần Vincom Retail (VRE) là nhà phát triển bất động sản bán lẻ lớn nhất Việt Nam, với các năng lực cốt lõi bao gồm sự hiện diện trên toàn quốc, sự hỗ trợ từ hệ sinh thái Vingroup và tính chuyên nghiệp trong vận hành các trung tâm thương mại.

MBS kỳ vọng tăng trưởng lợi nhuận 2026 của VRE chủ yếu đến từ mảng chuyển nhượng bất động sản. Lợi nhuận giai đoạn 2025-2026 dự kiến tăng 16%/ 23% so với cùng kỳ.

Hiện tại, cổ phiếu đang giao dịch ở mức P/B và P/E thấp hơn so với trung bình 5 năm lịch sử. Với kỳ vọng tăng trưởng lợi nhuận vững chắc trong ngắn hạn và rủi ro từ các bên liên quan giảm bớt, chúng tôi cho rằng những yếu tố này có thể là động lực thúc đẩy tăng định giá cổ phiếu. Do đó, MBS khuyến nghị khả quan dành cho cổ phiếu VRE với giá mục tiêu 36.500 đồng/cổ phiếu

Công ty cổ phần Chứng khoán VPBank khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu HPG. Triển vọng kinh doanh của Tập đoàn Hòa Phát (mã chứng khoán: HPG): Sản lượng thép xây dựng tiêu thụ nội địa tiếp tục là động lực dẫn dắt tăng trưởng chính trong bối cảnh sản lượng xuất khẩu giảm mạnh; sức ép HRC nhập khẩu từ Trung Quốc vẫn còn, trong khi sản lượng xuất khẩu vẫn chưa cho thấy tín hiệu tích cực; tỷ suất lợi nhuận gộp kỳ vọng cải thiện mạnh trong bối cảnh giá nguyên liệu đầu vào duy trì ở vùng thấp và giá thép duy trì ổn định.

rong dự phóng cho 2 năm 2025 và 2026, sản lượng tiêu thụ thép xây dựng được dự phóng sẽ tăng trưởng 9,7% và 3,0% so với cùng kỳ, chủ yếu nhờ vào nhu cầu xây dựng các dự án hạ tầng và bất động sản nội địa giữ ở mức cao.

Đối với HRC, tỷ lệ sản lượng tiêu thụ trên công suất thiết kế của dây chuyền HRC tại cả 2 dự án Dung Quất được dự phóng sẽ đạt khoảng 74% và 85% trong lần lượt các năm 2025 và 2026, tương ứng với mức tăng trưởng sản lượng HRC tiêu thụ tăng 74% và tăng 60%.

Trong các năm 2025 và 2026, chúng tôi dự phóng doanh thu của Hòa Phát sẽ tăng trưởng lần lượt 17,8% và 35,4%, trong khi tỷ suất lợi nhuận gộp sẽ cải thiện mạnh và đạt 17,2% và 17,4% nhờ vào việc quản trị tốt hoạt động tồn kho nguyên vật liệu.

Nhìn chung, Chứng khoán VPBank dự phóng lợi nhuận sau thuế của Hòa Phát sẽ đạt 17.548 tỷ đồng và 26.403 tỷ đồng tại các năm 2025 và 2026 (tăng trưởng lần lượt 46% và 50,5% và gần như không thay đổi so với dự phóng cũ).

Sử dụng phương pháp định giá chiết khấu dòng tiền tự do cho doanh nghiệp/chiết khấu dòng tiền tự do cho cổ đông theo tỷ trọng 60% và 40%, công ty chứng khoán này xác định giá trị hợp lý của Hòa Phát (HPG) ở mức 32.990 đồng mỗi cổ phiếu, đồng thời khuyến nghị mua dành cho cổ phiếu này.